每日熱門：亞華電子逾期賬款占比高 屢更正會計差錯調減3年營收

編者按：深交所創業板上市委員會定于2022年6月24日召開2022年第35次上市委員會審議會議，屆時將審議山東亞華電子股份有限公司（以下簡稱“亞華電子”）的首發申請。

亞華電子是國內知名的醫院智能通訊交互系統軟硬件一體化綜合解決方案提供商，主營業務為醫院智能通訊交互系統的研發、生產和銷售。公司主要產品分為病房智能通訊交互系統及門診服務交互系統兩大類。

亞華電子2022年6月17日披露的招股書上會稿顯示，中亞華信直接持有公司61.73%的股份，為公司的控股股東；公司實際控制人為耿玉泉、耿斌父子。耿玉泉直接持有公司11.02%的股份，耿斌直接持有公司2.18%的股份，同時通過中亞華信（持股比例為79.17%）間接控制公司61.73%的股份，耿玉泉、耿斌合計控制公司74.93%的股份。

(資料圖)

亞華電子此次擬在深交所創業板上市，本次公開發行股份不超過2,605.00萬股，全部為發行新股，本次發行不涉及股東公開發售，保薦機構（主承銷商）為東吳證券股份有限公司，保薦代表人為曹飛、龐家興。

亞華電子此次擬募集資金31,884.66萬元，其中，15,282.30萬元用于智慧醫療信息平臺升級及產業化項目，7,867.29萬元用于研發中心建設項目，4,735.07萬元用于營銷網絡建設項目，4,000.00萬元用于補充流動資金。

2018年至2021年，亞華電子營業收入分別為11,250.74萬元、16,456.65萬元、23,410.10萬元、28,752.44萬元，凈利潤分別為1,513.46萬元、4,012.84萬元、5,523.35萬元、7,272.52萬元，歸屬于母公司所有者的凈利潤分別為1,513.46萬元、4,012.84萬元、5,523.35萬元、7,272.52萬元，扣除非經常性損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤分別為1,296.42萬元、3,599.91萬元、5,213.50萬元、5,986.85萬元，經營活動產生的現金流量凈額分別為2,329.36萬元、4,408.12萬元、5,550.80萬元、5,251.54萬元。

2019年至2021年，亞華電子營業收入分別增長46.27%、42.25%、22.82%，歸屬于母公司所有者的凈利潤分別增長165.14%、37.64%、31.67%，扣除非經常性損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤分別增長177.68%、44.82%、14.83%。

2018年至2021年，亞華電子凈現比分別為1.54、1.10、1.00、0.72。

2018年至2021年，亞華電子主營業務收入分別為11,250.74萬元、16,366.73萬元、23,336.49萬元、28,640.94萬元，銷售商品、提供勞務收到的現金分別為13,323.01萬元、18,201.65萬元、23,682.53萬元、28,381.19萬元。

2018年至2021年，亞華電子收現比分別為1.18、1.11、1.01、0.99。

2022年1-3月，亞華電子實現營業收入5,016.28萬元，較上年同期增長25.55%；歸屬于母公司股東的凈利潤為308.91萬元，較上年同期增長69.04%。

亞華電子預計2022年上半年營業收入區間為13,000.00萬元至14,500.00萬元，同比增長16.69%至30.15%；歸屬于母公司股東的凈利潤區間為2,300.00萬元至2,600.00萬元，同比增長12.32%至26.97%；扣除非經常性損益后歸屬于母公司股東的凈利潤區間為1,850.00萬元至2,100.00萬元，同比增長33.02%至51.00%。上述2022年上半年財務數據為公司預計數據，不構成盈利預測或業績承諾。

2019年至2021年，亞華電子享受的稅收優惠合計分別為1,406.54萬元、1,690.29萬元、1,769.24萬元，占利潤總額的比例分別為32.43%、27.29%、21.84%；計入當期損益的政府補助分別為423.59萬元、444.60萬元、1,371.78萬元。

2019年至2021年，亞華電子加權平均凈資產收益率分別為27.43%、29.10%、26.72%；扣非加權平均凈資產收益率分別為24.61%、27.47%、21.99%。

招股書顯示，2018年至2021年，亞華電子分別現金分紅720.00萬元、1,440.00萬元、1,491.80萬元、1,563.00萬元，合計分紅5214.80萬元。

2019年至2021年，亞華電子應收票據賬面價值分別為1,179.34萬元、807.85萬元、661.71萬元，應收票據賬面余額分別為1,214.76萬元、831.53萬元、673.19萬元。

2019年至2021年，亞華電子應收款項融資賬面余額分別為67.00萬元、200.00萬元、173.16萬元。

2019年至2021年，亞華電子應收賬款賬面價值分別為4,928.23萬元、6,273.54萬元、8,187.68萬元，應收賬款賬面余額分別為5,664.17萬元、7,192.87萬元、9,247.30萬元，壞賬準備分別為735.94萬元、919.34萬元、1,059.62萬元。

2019年至2021年，亞華電子應收賬款賬面余額占營業收入的比例分別為34.42%、30.73%、32.16%。

2019年至2021年，亞華電子應收賬款逾期金額分別為3,355.90萬元、3,585.46萬元、6,071.60萬元，占比分別為59.25%、49.85%、65.66%。

亞華電子表示，公司逾期應收賬款占比較高。相較于同行業可比公司，亞華電子應收賬款的賬齡整體并不長，而逾期應收賬款的金額較大、占應收賬款賬面余額的比例較高，主要原因系：公司為考核應收賬款回款，制定的應收賬款逾期標準較為嚴格，而公司產品的終端用戶主要為醫院等事業單位，結算流程較慢。

2019年至2021年，亞華電子綜合毛利率分別為57.59%、53.70%、52.29%，同行業公司綜合毛利率平均值分別為52.00%、52.93%、35.56%。

2019年至2021年，亞華電子主營業務毛利率分別為57.48%、53.60%、52.13%，其中，病房智能通訊交互系統毛利率分別為57.24%、54.11%、52.85%。

亞華電子招股書顯示，報告期內，公司存在會計差錯更正。更正后，公司2019年資產增加745.83萬元，負債增加2,459.50萬元，所有者權益減少1,713.68萬元，收入減少724.27萬元，成本費用減少609.90萬元，凈利潤減少114.36萬元。

另據亞華電子2021年9月30日披露招股書，公司根據收入確認的基本原則，將僅負有調試義務的產品收入確認時點由簽收確認調整為調試義務完成并驗收合格后確認，并對2018年和2019年的原始財務報表進行了會計差錯更正。針對該事項，2018年、2019年的申報財務報表分別調減營業收入2,007.96萬元、712.27萬元，調減應收賬款2,211.59萬元、1,881.14萬元，調增預收款項2,546.65萬元、3,346.83萬元，調減應交稅費173.27萬元、126.19萬元，相應調減營業成本684.11萬元、219.75萬元，調增存貨1,946.01萬元、2,272.20萬元；2018年申報財務報表調減資產減值損失40.80萬元，2019年申報財務報表調增信用減值損失60.64萬元。

深交所第一輪問詢顯示，申報材料及公開信息顯示，發行人2016年8月至2020年8月在全國中小企業股份轉讓系統掛牌。2017年，發行人營業收入為10,631.64萬元，凈利潤為1,513.46萬元，扣非后凈利潤為2,378.99萬元。2018年發行人的營業收入為11,250.74萬元，凈利潤為1,513.46萬元，扣非后凈利潤為1,296.42萬元。

深交所要求亞華電子補充說明招股說明書與新三板掛牌期間公司信息披露是否存在差異及差異的具體情況，是否存在被處罰的情形。發行人2018年業績較2017年大幅下滑的原因及合理性，與同行業公司趨勢是否一致，自2018年起發行人業務規模和凈利潤大幅增長的原因，發行人凈利潤率遠高于同行業其他公司的合理性。請保薦人、發行人律師、申報會計師發表明確意見。

亞華電子回復表示，2018年度，由于收入跨期調整等事項，亞華電子申報文件中的主要經營業績指標與新三板掛牌期間的信息披露存在差異，相關事項亦會影響公司2017年度的主要經營業績指標。按照申報期財務數據調整和列報口徑對公司2017年報表進行調整，亞華電子2018年度營業收入、凈利潤分別較2017年度同比增長36.07%、12.03%。

調整后，亞華電子2017年營業收入為8,268.14萬元，調整前為10,631.64萬元。

通過上述信息可見，亞華電子分別調減了2017年、2018年、2019年營業收入。

亞華電子2019年4月19日在新三板發布前期會計差錯更正公告，前期差錯更正的原因為公司未對商業承兌匯票計提壞賬準備；公司沖減重復確認的暫估收入時，未沖減對應的增值稅銷項稅；公司的應收賬款賬齡劃分不準確。

亞華電子上述公告中對2017年度合并財務報表進行了會計差錯更正。

本次會計差錯更正導致公司2017年度資產總計、凈利潤等多項數據下降，其中，資產總計影響數為-339.18萬元，凈利潤影響數為-135.03萬元。

亞華電子2022年6月17日招股書顯示，2019年至2021年，亞華電子員工人數分別為363人、467人、522人。據亞華電子在新三板披露的2019年年報顯示，公司截至2019年末，員工人數為351人。

數據可見，亞華電子招股書中2019年員工人數比新三板年報中披露的數據多12人。

醫院智能通訊交互系統軟硬件一體化綜合解決方案提供商 擬募資3.19億元

亞華電子是國內知名的醫院智能通訊交互系統軟硬件一體化綜合解決方案提供商，主營業務為醫院智能通訊交互系統的研發、生產和銷售。公司主要產品分為病房智能通訊交互系統及門診服務交互系統兩大類。

亞華電子2022年6月17日披露的招股書上會稿顯示，中亞華信直接持有公司61.73%的股份，為公司的控股股東；公司實際控制人為耿玉泉、耿斌父子。耿玉泉直接持有公司11.02%的股份，耿斌直接持有公司2.18%的股份，同時通過中亞華信（持股比例為79.17%）間接控制公司61.73%的股份，耿玉泉、耿斌合計控制公司74.93%的股份。

亞華電子此次擬在深交所創業板上市，本次公開發行股份不超過2,605.00萬股，全部為發行新股，本次發行不涉及股東公開發售，保薦機構（主承銷商）為東吳證券股份有限公司，保薦代表人為曹飛、龐家興。

亞華電子此次擬募集資金31,884.66萬元，其中，15,282.30萬元用于智慧醫療信息平臺升級及產業化項目，7,867.29萬元用于研發中心建設項目，4,735.07萬元用于營銷網絡建設項目，4,000.00萬元用于補充流動資金。

2021年營業收入2.88億元 凈利潤7272.52萬元

2018年至2021年，亞華電子營業收入分別為11,250.74萬元、16,456.65萬元、23,410.10萬元、28,752.44萬元，凈利潤分別為1,513.46萬元、4,012.84萬元、5,523.35萬元、7,272.52萬元，歸屬于母公司所有者的凈利潤分別為1,513.46萬元、4,012.84萬元、5,523.35萬元、7,272.52萬元，扣除非經常性損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤分別為1,296.42萬元、3,599.91萬元、5,213.50萬元、5,986.85萬元，經營活動產生的現金流量凈額分別為2,329.36萬元、4,408.12萬元、5,550.80萬元、5,251.54萬元。

2019年至2021年，亞華電子營業收入分別增長46.27%、42.25%、22.82%，歸屬于母公司所有者的凈利潤分別增長165.14%、37.64%、31.67%，扣除非經常性損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤分別增長177.68%、44.82%、14.83%。

2018年至2021年，亞華電子凈現比分別為1.54、1.10、1.00、0.72。

2018年至2021年，亞華電子主營業務收入分別為11,250.74萬元、16,366.73萬元、23,336.49萬元、28,640.94萬元，銷售商品、提供勞務收到的現金分別為13,323.01萬元、18,201.65萬元、23,682.53萬元、28,381.19萬元。

2018年至2021年，亞華電子收現比分別為1.18、1.11、1.01、0.99。

2022年1-3月，亞華電子實現營業收入5,016.28萬元，較上年同期增長25.55%；歸屬于母公司股東的凈利潤為308.91萬元，較上年同期增長69.04%。

亞華電子預計2022年上半年營業收入區間為13,000.00萬元至14,500.00萬元，同比增長16.69%至30.15%；歸屬于母公司股東的凈利潤區間為2,300.00萬元至2,600.00萬元，同比增長12.32%至26.97%；扣除非經常性損益后歸屬于母公司股東的凈利潤區間為1,850.00萬元至2,100.00萬元，同比增長33.02%至51.00%。上述2022年上半年財務數據為公司預計數據，不構成盈利預測或業績承諾。

2021年稅收優惠1769.24萬元 政府補助1371.78萬元

2019年至2021年，亞華電子享受的稅收優惠合計分別為1,406.54萬元、1,690.29萬元、1,769.24萬元，占利潤總額的比例分別為32.43%、27.29%、21.84%。

2019年至2021年，亞華電子計入當期損益的政府補助分別為423.59萬元、444.60萬元、1,371.78萬元。

2021年加權平均凈資產收益率降

2019年至2021年，亞華電子加權平均凈資產收益率分別為27.43%、29.10%、26.72%；扣非加權平均凈資產收益率分別為24.61%、27.47%、21.99%。

亞華電子在招股書中表示，本次募集資金補充流動資金后，短期內將提升公司的凈資產規模，而流動資金并不能直接帶來經濟收益，因此公司在短期內將面臨凈資產收益率下降的風險。但補充流動資金有利于公司鞏固和發展主營業務，提高公司的資金實力和競爭優勢，實現公司經營業務的穩步發展。此外，補充流動資金后，公司的資產流動性將得以改善，資產負債率將進一步降低，償債能力將進一步增強，從而提升公司整體的抗風險能力，對公司的生產經營具有積極意義。

四年分紅5214.80萬元

招股書顯示，2018年至2021年，亞華電子分別現金分紅720.00萬元、1,440.00萬元、1,491.80萬元、1,563.00萬元，合計分紅5214.80萬元。

2018年10月29日，經公司股東大會審議通過2018年半年度權益分派方案，以公司股本7,200.00萬股為基數，向全體股東按每10股派發現金紅利1.00元（含稅），共計派發現金紅利720.00萬元（含稅）。

2019年5月10日，經公司股東大會審議通過2018年年度權益分派方案，以公司股本7,200.00萬股為基數，向全體股東按每10股派發現金紅利1.00元（含稅），共計派發現金紅利720.00萬元（含稅）。

2019年9月13日，經公司股東大會審議通過2019年半年度權益分派方案，以公司股本7,200.00萬股為基數，向全體股東按每10股派發現金紅利1.00元（含稅），共計派發現金紅利720.00萬元（含稅）。

2020年6月29日，經公司股東大會審議通過2019年年度權益分派方案，以公司股本7,459.00萬股為基數，向全體股東按每10股派發現金紅利2.00元（含稅），共計派發現金紅利1,491.80萬元（含稅）。

2021年4月29日，經公司股東大會審議通過2020年年度權益分派方案，以公司股本7,815.00萬股為基數，向全體股東按每10股派發現金紅利2.00元（含稅），共計派發現金紅利1,563.00萬元（含稅）。

2022年3月14日，經公司股東大會審議通過2021年年度權益分派方案，以公司股本7,815.00萬股為基數，向全體股東按每10股派發現金紅利2.00元（含稅），共計派發現金紅利1,563.00萬元（含稅）。

2021年應收賬款余額9247.30萬元 逾期6071.60萬元

2019年至2021年，亞華電子應收票據賬面價值分別為1,179.34萬元、807.85萬元、661.71萬元，應收票據賬面余額分別為1,214.76萬元、831.53萬元、673.19萬元。

2019年至2021年，亞華電子應收款項融資賬面余額分別為67.00萬元、200.00萬元、173.16萬元。

2019年至2021年，亞華電子應收賬款賬面價值分別為4,928.23萬元、6,273.54萬元、8,187.68萬元，應收賬款賬面余額分別為5,664.17萬元、7,192.87萬元、9,247.30萬元，壞賬準備分別為735.94萬元、919.34萬元、1,059.62萬元。

2019年至2021年，亞華電子應收賬款賬面余額占營業收入的比例分別為34.42%、30.73%、32.16%。

2019年至2021年，亞華電子應收賬款逾期金額分別為3,355.90萬元、3,585.46萬元、6,071.60萬元，占比分別為59.25%、49.85%、65.66%。

亞華電子表示，公司逾期應收賬款占比較高。相較于同行業可比公司，亞華電子應收賬款的賬齡整體并不長，而逾期應收賬款的金額較大、占應收賬款賬面余額的比例較高，主要原因系：公司為考核應收賬款回款，制定的應收賬款逾期標準較為嚴格，而公司產品的終端用戶主要為醫院等事業單位，結算流程較慢。

綜合毛利率下降

2019年至2021年，亞華電子綜合毛利率分別為57.59%、53.70%、52.29%。

2019年至2021年，亞華電子主營業務毛利率分別為57.48%、53.60%、52.13%，其中，病房智能通訊交互系統毛利率分別為57.24%、54.11%、52.85%。

2019年至2021年，亞華電子同行業公司綜合毛利率平均值分別為52.00%、52.93%、35.56%。

存在會計差錯更正 調減2018年、2019年營業收入等數據

亞華電子招股書顯示，報告期內，公司存在會計差錯更正。更正后，公司2019年資產增加745.83萬元，負債增加2,459.50萬元，所有者權益減少1,713.68萬元，收入減少724.27萬元，成本費用減少609.90萬元，凈利潤減少114.36萬元。

亞華電子表示，上述差異事項涉及公司2019年度的財務數據，公司2020年9月正式進入申報輔導和規范期以來，已對2019年度差錯進行更正，自2020年度起，公司不存在會計差錯更正，申報財務報表與原始財務報表不存在差異。

另據亞華電子2021年9月30日披露招股書，公司根據收入確認的基本原則，將僅負有調試義務的產品收入確認時點由簽收確認調整為調試義務完成并驗收合格后確認，并對2018年和2019年的原始財務報表進行了會計差錯更正。針對該事項，2018年、2019年的申報財務報表分別調減營業收入2,007.96萬元、712.27萬元，調減應收賬款2,211.59萬元、1,881.14萬元，調增預收款項2,546.65萬元、3,346.83萬元，調減應交稅費173.27萬元、126.19萬元，相應調減營業成本684.11萬元、219.75萬元，調增存貨1,946.01萬元、2,272.20萬元；2018年申報財務報表調減資產減值損失40.80萬元，2019年申報財務報表調增信用減值損失60.64萬元。

深交所：2018年業績較2017年大幅下滑的原因及合理性 公司稱存跨期調整等 調整后業績增

深交所第一輪問詢顯示，申報材料及公開信息顯示，發行人2016年8月至2020年8月在全國中小企業股份轉讓系統掛牌。2017年，發行人營業收入為10,631.64萬元，凈利潤為1,513.46萬元，扣非后凈利潤為2,378.99萬元。2018年發行人的營業收入為11,250.74萬元，凈利潤為1,513.46萬元，扣非后凈利潤為1,296.42萬元。

深交所要求亞華電子補充說明招股說明書與新三板掛牌期間公司信息披露是否存在差異及差異的具體情況，是否存在被處罰的情形。發行人2018年業績較2017年大幅下滑的原因及合理性，與同行業公司趨勢是否一致，自2018年起發行人業務規模和凈利潤大幅增長的原因，發行人凈利潤率遠高于同行業其他公司的合理性。請保薦人、發行人律師、申報會計師發表明確意見。

亞華電子回復表示，2018年度，由于收入跨期調整等事項，亞華電子申報文件中的主要經營業績指標與新三板掛牌期間的信息披露存在差異，相關事項亦會影響公司2017年度的主要經營業績指標。按照申報期財務數據調整和列報口徑對公司2017年報表進行調整，亞華電子2018年度營業收入、凈利潤分別較2017年度同比增長36.07%、12.03%。

調整后，亞華電子2017年營業收入為8,268.14萬元，調整前為10,631.64萬元。

2019年4月在新三板披露前期會計差錯更正公告

亞華電子2019年4月19日在新三板發布前期會計差錯更正公告，前期差錯更正的原因為公司未對商業承兌匯票計提壞賬準備；公司沖減重復確認的暫估收入時，未沖減對應的增值稅銷項稅；公司的應收賬款賬齡劃分不準確。

亞華電子上述公告中對2017年度合并財務報表進行了會計差錯更正。

本次會計差錯更正導致公司2017年度資產總計、凈利潤等多項數據下降，其中，資產總計影響數為-339.18萬元，凈利潤影響數為-135.03萬元。

招股書中2019年員工人數比新三板同年年報中多12人

招股書顯示，2019年至2021年，亞華電子員工人數分別為363人、467人、522人。

據亞華電子在新三板披露的2019年年報顯示，公司截至2019年末，員工人數為351人。

數據可見，亞華電子招股書中2019年員工人數比新三板年報中披露的數據多12人。