焦點要聞：北路智控上市超募8.2億首日破發 近3年凈現比最高0.44

北京8月1日訊今日，南京北路智控科技股份有限公司（以下簡稱“北路智控”，301195.SZ）在深交所創業板上市，該股開盤破發。北路智控發行價格為71.17元/股，今日開盤報71.00元，截至收盤報67.23元，跌幅5.54%，振幅8.85%，換手率44.24%，成交額5.93億元，總市值58.95億元。

北路智控是一家專業提供智能礦山相關信息系統的高新技術企業，專業從事智能礦山相關信息系統的開發、生產與銷售。

(相關資料圖)

北路智控共同控股股東、實際控制人為于勝利、金勇、王云蘭。本次發行前，于勝利、金勇、王云蘭合計直接持有公司3,942.89萬股股份，占總股本的比例為59.96%；并且通過路泰管理控制公司327.52萬股股份，占總股本的比例為4.98%，三人合計控制公司4,270.41萬股股份，占總股本的比例為64.94%。三人已簽署一致行動人協議，為公司共同控股股東、實際控制人。本次發行后，于勝利、金勇、王云蘭合計直接持有公司44.97%的股份，仍為公司共同控股股東、實際控制人。

深交所創業板上市委員會2021年第74次審議會議于2021年12月29日召開，北路智控首發符合發行條件、上市條件和信息披露要求。深交所創業板上市委會議提出問詢的主要問題為：

1.報告期內，發行人向鄭煤機銷售收入增長較快，占比較高，銷售毛利率較高。鄭煤機于2020年9月完成對發行人的增資入股并成為關聯方。請發行人說明：（1）鄭煤機增資入股對發行人業務獨立性的影響；（2）對鄭煤機銷售收入大幅增長的原因及合理性，銷售定價的公允性，以及高毛利率的可持續性。請保薦人發表明確意見。

2.請發行人說明：（1）采用銷售服務商模式的原因及合理性，是否符合行業慣例；（2）銷售服務費支付的標準和依據，核算是否真實、準確、完整；（3）銷售服務商模式下，是否存在商業賄賂或其他利益安排。請保薦人發表明確意見。

北路智控此次在深交所創業板發行數量為2,192.029萬股（占發行后總股本的25%），本次發行全部為新股，無老股轉讓，發行價格為71.17元/股，保薦機構（主承銷商）為華泰聯合證券有限責任公司，保薦代表人為陳曉鋒、鐘超。募集資金總額人民幣156,006.70萬元，扣除發行費用（不含稅）12,925.92萬元后，實際募集資金凈額為人民幣143,080.79萬元。

北路智控最終募集資金凈額較原計劃多82,244.07萬元。

北路智控2022年7月27日披露的招股書顯示，公司擬募集資金60,836.72萬元，計劃用于礦山智能設備生產線建設項目、礦山智能化研發中心項目、補充流動資金項目。

北路智控此次發行費用不含稅總額為12,925.92萬元，其中，華泰聯合證券有限責任公司獲得承銷及保薦費用10,920.47萬元。

2019年至2021年，北路智控營業收入分別為29,592.07萬元、43,571.68萬元、57,816.97萬元，凈利潤分別為6,171.03萬元、10,669.09萬元、14,741.58萬元，歸屬于母公司股東的凈利潤分別為6,171.03萬元、10,669.09萬元、14,741.58萬元，扣除非經常性損益后歸屬于母公司股東的凈利潤分別為6,127.99萬元、10,267.10萬元、13,954.65萬元，經營活動產生的現金流量凈額分別為2,723.88萬元、3,421.77萬元、6,210.87萬元。

2019年至2021年，北路智控凈現比分別為0.44、0.32、0.42。

2019年至2021年，北路智控主營業務收入分別為29,439.72萬元、43,496.32萬元、57,774.26萬元，銷售商品、提供勞務收到的現金分別為23,231.50萬元、26,050.65萬元、37,064.55萬元。

2019年至2021年，北路智控收現比分別為0.79、0.60、0.64。

2019年、2020年，北路智控分別進行現金分紅2,000.00萬元、3,000.00萬元。

2022年1-3月，北路智控實現營業收入13,763.75萬元，同比增長27.92%；歸屬于母公司股東的凈利潤為3,279.57萬元，同比增長36.69%；扣除非經常性損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤為3,197.98萬元，同比增長38.31%。公司2022年1-3月財務信息未經審計，已經申報會計師審閱。

經公司初步測算，北路智控預計2022年上半年實現營業收入33,000.00萬元至35,000.00萬元，同比增長38.24%至46.62%；預計實現凈利潤8,080.00萬元至8,750.00萬元，同比增長43.09%至54.95%；預計實現歸屬于母公司股東的凈利潤8,080.00萬元至8,750.00萬元，同比增長43.09%至54.95%；預計實現扣除非經常性損益后歸屬于母公司股東的凈利潤7,820.00萬元至8,490.00萬元，同比增長46.79%至59.37%。公司所屬行業發展態勢良好，且公司自身在手合同充足，有效保證了公司經營業績的持續快速發展。上述2022年半年度財務數據為公司初步估算數據，未經會計師審計或審閱，且不構成盈利預測?！?/p>