【天天報資訊】華密新材北交所IPO過會 國融證券建功

北京11月13日訊北京證券交易所上市委員會2022年第62次審議會議于11月11日上午召開，審議結果顯示，河北華密新材科技股份有限公司（以下簡稱“華密新材”）符合發行條件、上市條件和信息披露要求。

【資料圖】

華密新材本次發行的保薦機構（主承銷商）為國融證券股份有限公司，簽字保薦代表人為豐含標、林廷。

公司是一家專業從事橡塑材料及其制品研發、生產與銷售的高新技術企業、國家級專精特新“小巨人”企業。公司主導產品是特種橡膠混煉膠和橡塑制品。

截至招股說明書簽署日，邢臺慧聚直接持有公司2,869.59萬股，占公司總股本的41.04%，為公司的控股股東。李藏穩、孫敬花、李藏須、趙春肖直接或間接合計持有公司73.94%股份，直接或間接合計控制公司88.68%股份。李藏穩、李藏須二人為兄弟關系，李藏穩、孫敬花為夫妻關系，李藏須、趙春肖為夫妻關系。李藏穩、孫敬花、李藏須、趙春肖四人為公司共同實際控制人。

公司本次擬向社會公眾公開發行人民幣普通股不超過2,330.54萬股，占發行后總股本的比例不低于25%，公司及主承銷商將根據具體發行情況擇機采用超額配售選擇權，采用超額配售選擇權發行的股票數量不得超過本次發行股票數量的15%（即不超過349.58萬股），最終發行數量由股東大會授權董事會與主承銷商根據具體情況協商，并經中國證監會注冊后確定。

華密新材擬募集資金25,000.00萬元，用于“特種橡膠新材料項目”、“特種工程塑料項目”、“特種橡塑產業技術研究院（擴建）項目”。

審議意見

關于會計處理。請發行人說明債務重組的相關會計處理以及按賬齡分析法計提壞賬準備是否符合企業會計準則規定。請保薦機構和申報會計師核查并發表明確意見。

審議會議提出問詢的主要問題

1.關于會計處理。（1）根據申報文件，發行人對部分客戶的現金折扣作為修改合同本金的債務重組處理，將債務重組損失計入“投資收益”科目。請發行人說明債權終止確認日的賬面價值計算是否正確，相關會計處理是否合規。（2）根據申報文件，發行人對應收賬款采用賬齡分析法計提壞賬準備。請發行人說明上述方法與預期信用損失模型計提的差異，上述損失計提方法是否符合企業會計準則的規定。

2.關于業績下滑。根據申報文件，2022年1-6月，受疫情、原材料價格上漲等因素影響，發行人營業收入同比下降10.75%，凈利潤同比下降55.48%，扣除非經常性損益后的凈利潤同比下降68.19%。請發行人進一步說明業績下滑是否對發行人持續經營能力產生重大不利影響。請保薦機構核查并發表明確意見。

3.關于創新性。（1）根據申報文件，發行人共有28項專利并且絕大多數專利和橡塑材料相關。發行人橡塑材料的毛利率較低并且在上游成本出現上漲時難以向下游完全傳導，上游成本下降時發行人橡塑材料價格需要進行主動降價。請發行人說明橡塑材料領域的競爭格局，發行人相對競爭對手的優劣勢，毛利率較低且成本無法完全傳導的原因。（2）橡塑制品2021年相對2020年客戶留存率為78.13%，請發行人補充說明客戶流失原因。（3）根據申報文件，發行人目前生產的部分產品存在不契合市場需求和導向的風險，也無法滿足當前新工藝和新產品的生產要求。請發行人說明橡塑制品生產的工藝環節，各生產要素在其中發揮的作用，是否存在橡塑制品生產的核心在于生產設備的情形。請保薦機構核查并發表明確意見。