金道科技上市首日漲18.6% 超募2.6億去年現(xiàn)金凈額降半

北京4月13日訊今日，浙江金道科技股份有限公司（以下簡稱“金道科技”，301279.SZ）在深交所創(chuàng)業(yè)板上市。截至今日收盤，金道科技報(bào)37.01元，漲幅18.62%，成交額6.32億元，振幅32.79%，換手率78.50%，總市值37.01億元。

金道科技一直專注于工業(yè)車輛變速裝置行業(yè)，主要從事各類叉車等工業(yè)車輛變速箱的研發(fā)、生產(chǎn)及銷售。公司核心產(chǎn)品為各類型的叉車變速箱，公司產(chǎn)品具有承載能力強(qiáng)、傳動(dòng)效率高、震動(dòng)噪聲低、運(yùn)行平穩(wěn)、結(jié)構(gòu)緊湊等技術(shù)特點(diǎn)。

本次發(fā)行前，浙江金道控股有限公司持有公司3375.00萬股股份，占本次發(fā)行前股本總額的45.00%，為公司的控股股東。金言榮、金剛強(qiáng)、王雅香及金曉燕四人為公司的共同實(shí)際控制人。金氏家族直接及間接持有公司發(fā)行前股本總額的88.87%。

金道科技于2021年9月16日首發(fā)過會(huì)。創(chuàng)業(yè)板上市委2021年第59次審議會(huì)議提出問詢的主要問題為：

1.報(bào)告期內(nèi)，杭叉集團(tuán)持續(xù)為發(fā)行人第一大客戶，收入占比均在50%以上，并呈逐年上升趨勢。請發(fā)行人結(jié)合與杭叉集團(tuán)的合作方式、定價(jià)機(jī)制等相關(guān)內(nèi)容，說明發(fā)行人與杭叉集團(tuán)的合作是否持續(xù)穩(wěn)定。請保薦人發(fā)表明確意見。

2.請發(fā)行人結(jié)合行業(yè)競爭態(tài)勢、客戶集中度、主要產(chǎn)品機(jī)械傳動(dòng)變速箱業(yè)務(wù)毛利率變動(dòng)等情況，說明機(jī)械傳動(dòng)變速箱毛利率較低，但向杭叉集團(tuán)的銷售收入仍然持續(xù)增長的商業(yè)合理性。請保薦人發(fā)表明確意見。

3.戴豫2018年從發(fā)行人實(shí)際控制人之一王雅香處受讓索達(dá)機(jī)械40%的股權(quán)，向發(fā)行人轉(zhuǎn)讓運(yùn)通機(jī)械25%的股權(quán)，并擔(dān)任發(fā)行人的技術(shù)顧問至今，參與發(fā)行人及子公司相關(guān)產(chǎn)品研發(fā)。請發(fā)行人說明上述安排的合理性。請保薦人發(fā)表明確意見。

金道科技在深交所創(chuàng)業(yè)板上市，公開發(fā)行股票2500.00萬股，占發(fā)行后總股本的比例為25%，發(fā)行價(jià)格為31.20元/股。保薦機(jī)構(gòu)（主承銷商）為國泰君安證券股份有限公司，保薦代表人為王勝、薛波。

金道科技本次發(fā)行新股募集資金總額為7.80億元，扣除發(fā)行費(fèi)用后，實(shí)際募集資金凈額為7.06億元。公司最終募集資金凈額比原計(jì)劃多2.56億元。金道科技于2022年4月8日披露的招股說明書顯示，公司擬募集資金4.50億元，分別用于新能源物流傳動(dòng)機(jī)械及液力傳動(dòng)變速箱建設(shè)項(xiàng)目、技術(shù)研發(fā)中心項(xiàng)目。

金道科技本次發(fā)行費(fèi)用總額為7402.28萬元，其中保薦機(jī)構(gòu)國泰君安證券股份有限公司獲得保薦及承銷費(fèi)用5292.45萬元。

2018年、2019年、2020年，金道科技的營業(yè)收入分別為4.52億元、4.51億元、5.30億元；歸屬于母公司所有者的凈利潤分別為6086.60萬元、5181.74萬元、7125.50萬元；扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤分別為6111.93萬元、4869.68萬元、6513.13萬元；經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額分別為4010.08萬元、5625.64萬元、1.06億元。

2021年，公司實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入6.40億元，同比增長20.78%；實(shí)現(xiàn)歸屬于母公司股東的凈利潤7938.65萬元，同比增長11.41%；實(shí)現(xiàn)扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司股東的凈利潤7265.72萬元，同比增長11.55%；經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額為5382.32萬元，同比減少49.33%。

結(jié)合當(dāng)前市場環(huán)境、行業(yè)的發(fā)展動(dòng)態(tài)以及公司的實(shí)際經(jīng)營狀況，公司預(yù)測2022年1-3月實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入1.50億元至1.80億元，同比增長7.98%至29.57%；預(yù)測2022年1-3月歸屬于母公司股東的凈利潤1450萬元至1700萬元，同比增長8.05%至26.68%；預(yù)測2022年1-3月扣除非經(jīng)常損益后歸屬于母公司股東的凈利潤1350萬元至1600萬元，同比增長5.37%至24.88%。